Крупнейший оператор каршеринга в России объявляет о намерении провести первичное публичное предложение (IPO) акций на Московской бирже
Москва, 23 января 2024
ПАО «Каршеринг Руссия», бренд «Делимобиль» (далее – Делимобиль или Компания), крупнейший оператор каршеринга в России, объявляет о намерении провести первичное публичное предложение (далее – IPO или Предложение) обыкновенных акций компании (далее – Акции) с листингом на Московской бирже:
· Делимобиль является прибыльным эффективным бизнесом с высоким потенциалом развития на активно растущем рынке каршеринга.
· Листинг и начало торгов Акциями ожидаются в конце января – первой половине февраля 2024 года. Таким образом, Делимобиль может стать первой публичной компанией среди операторов каршеринга в России – основного драйвера роста рынка совместной мобильности.
· Ожидается, что основную часть Предложения составят Акции, выпущенные в рамках дополнительной эмиссии Компании – до 10% от текущего уставного капитала Компании.
· Привлеченные в ходе IPO средства Делимобиль планирует направить на дальнейшее развитие бизнеса, снижение долговой нагрузки и общекорпоративные цели. Сделка также позволит создать ликвидность для Акций на вторичном рынке и повысить узнаваемость Компании среди партнеров и клиентов.
Елена Бехтина, генеральный директор Делимобиля:
«Простая и гениальная идея каршеринга стремительно захватывает миллионы людей в городах России и во всем мире. Наша команда сделала каршеринг в России не просто возможным и популярным, но и прибыльным. Как лидер этого рынка мы приняли решение делиться не только автомобилями, но и результатами активного роста нашего динамично развивающегося бизнеса со всеми, кто разделяет нашу философию и готов стать частью этой истории успеха.
С момента основания в 2015 году Делимобиль стал одним из первопроходцев рынка совместной мобильности в России. Сегодня Делимобиль является бесспорным лидером российского рынка по размеру автопарка, географии присутствия и количеству поездок. По размеру автопарка Делимобиль также один из крупнейших каршерингов в мире. Намерение о размещении Акций на Московской бирже – это новый этап для нас и всего рынка каршеринга.
Наша уникальная технологическая платформа, интегрирующая все сферы бизнеса – от регистрации пользователей до технического обслуживания и управления автопарком, позволяет обеспечивать для клиентов безупречный пользовательский опыт, способствуя устойчивому росту клиентской базы и эффективному масштабированию бизнеса. Компания успешно преодолела вызовы последних нескольких лет, доказав результативность и устойчивость своей бизнес-модели. Выручка компании в 2020–2022 годах увеличилась в 2,4 раза при растущей рентабельности, при этом только за девять месяцев 2023 года показатель продемонстрировал рост в 1,3 раза до 14,5 миллиарда рублей относительно 2022 года, EBITDA при этом увеличилась в 1,7 раза, рентабельность по EBITDA достигла 31%. В 2023 году компания вышла на чистую прибыль, которая за девять месяцев 2023 года составила 1,4 миллиарда рублей.
Мы видим рост спроса на каршеринг, который может выступать заменой личному автомобилю практически в любых жизненных ситуациях, что делает его неотъемлемой частью городской транспортной инфраструктуры. При этом развитие каршеринга в городах способствует снижению трафика, улучшению транспортной доступности и повышению уровня экологичности российских городов. Ежегодно растущий автопарк Делимобиля в сочетании с широкой и гибкой сеткой тарифов, учитывающей большинство сценариев использования машины, а также динамическая система ценообразования позволяют Компании в полной мере удовлетворять растущий спрос пользователей на услуги каршеринга и служат фундаментом дальнейшего успешного развития Делимобиля.
Получение публичного статуса – закономерный шаг в развитии Делимобиля, свидетельствующий о потенциале Компании, которая успешно объединяет преимущества как ИТ-сегмента, так и потребительских рынков. Наша команда убеждена, что Предложение Акций на Московской бирже, помимо диверсификации структуры капитала и привлечения дополнительного финансирования для дальнейшего роста Компании, позволит обратить внимание широкого круга инвесторов и партнёров на потенциал и возможности каршеринга в нашей стране».
Предварительные параметры Предложения:
· листинг и начало торгов Акциями ожидаются в конце января – первой половине февраля 2024 года. Таким образом, Делимобиль может стать первой публичной компанией среди операторов каршеринга в России;
· ожидается, что основную часть Предложения составят Акции, выпущенные в рамках дополнительной эмиссии Компании. Привлеченные Компанией в ходе IPO средства будут направлены на дальнейшее развитие бизнеса, снижение долговой нагрузки и на общекорпоративные цели;
· ожидается, что по результатам IPO доля Акций Компании в свободном обращении (free-float) может составить до 10%;
· в рамках Предложения существующий единственный акционер Компании, ООО «Делимобиль Холдинг», не планирует продавать находящиеся в обращении Акции и после IPO сохранит контроль для реализации стратегии роста;
· сразу после IPO Компания примет на себя обязательства, связанные с ограничением на отчуждение Акций самой Компанией, её контролирующими лицами и акционером, на период 180 дней с даты начала торгов Акциями на Московской бирже;
· Предложение будет доступно для российских квалифицированных и неквалифицированных инвесторов – физических лиц, а также для российских институциональных инвесторов. Подать заявку на приобретение Акций будет возможно через ведущих российских брокеров. Технические детали процедуры подачи заявок будут опубликованы позднее.
В случае принятия Компанией решения о проведении IPO, необходимая дополнительная информация будет раскрыта на официальном сайте Компании и в регуляторной ленте новостей.
Основные сведения о Делимобиле
Делимобиль является крупнейшим каршерингом в России как по размеру автопарка, так и по количеству поездок. Основанная в 2015 году, компания стояла у истоков развития каршеринга в России. Сервис работает в Москве, Санкт-Петербурге, Самаре, Тольятти, Нижнем Новгороде, Екатеринбурге, Новосибирске, Туле, Казани и Ростове-на-Дону, предоставляя услуги каршеринга более чем 9 миллионам зарегистрированных пользователей. Автопарк Компании насчитывает более 24,2 тысячи машин. Собственная ИТ-платформа и уникальная система управления и обслуживания автопарка позволяют Делимобилю предлагать безупречный клиентский сервис и способствуют росту эффективности бизнеса.
Каршеринг – динамично развивающийся рынок с высоким потенциалом долгосрочного роста
· Рынок совместной мобильности в России, куда можно отнести каршеринг, кикшеринг (прокат самокатов) и велошеринг, по данным аналитического исследования Б1, растёт быстрее рынка такси и классической аренды авто и может достичь порядка 350 миллиардов рублей к 2028 году, основной драйвер развития – каршеринг, который в ближайшие пять лет, вероятно, удвоится по размеру парка и составит 136 тыс. автомобилей. Рынок услуг каршеринга в РФ может расти со среднегодовыми темпами на уровне 40% в период с 2023 по 2028 год и достичь 235 миллиардов рублей к 2028 году.
· Основные драйверы роста рынка каршеринга в России – снижение спроса на личные авто на фоне роста стоимости их покупки и владения, увеличение стоимости автокредитов, повышение тарифов такси и рост популярности модели шеринга, которая обеспечивает сопоставимый уровень удобства при более низких затратах потребителей.
· Предполагается, что доля каршеринга в общем объёме спроса на разные виды мобильности (без учета общественного транспорта) будет расти и может увеличиться до 15% к 2028 году с 3,7% по итогам 2023 года, – как более универсальный формат передвижения, подходящий, в том числе, для междугородних поездок.
· В 2023 году Москва, по данным Б1, являлась мировым лидером по размеру каршеринг-автопарка, который на конец третьего квартала 2023 года составлял около 29 тыс. авто, ближайшие по этому показателю города – Токио (25 тыс.), Пекин (17 тыс.). Таким образом, Россия – крупнейший мировой рынок каршеринга. При этом по уровню проникновения, исчисляемому в автомобилях на 1 тыс. человек, Москва отстает от некоторых городов Европы, что говорит о сохранении потенциала развития даже в таких крупных городах как Москва и Санкт-Петербург, которые сохранят за собой роль лидеров российского рынка каршеринга.
Делимобиль – лидирующий игрок, который определяет развитие отрасли каршеринга в стране
· Делимобиль по оценке Б1 является обладателем крупнейшего автопарка в России – 24,2 тыс. машин на конец сентября 2023 года и лидирует на рынке по количеству поездок как в России в целом с долей 40%, так в и Москве, где занимает 50%.
· Лидирующие позиции Делимобиля на рынке подтверждает обширная клиентская база – более 9,3 млн зарегистрированных пользователей на конец сентября 2023 года. Приложение Делимобиля является лидером по количеству скачиваний среди российских игроков рынка каршеринга.
· Крупнейший в отрасли парк автомобилей, позволяет обеспечить максимальный уровень доступности автомобилей, что наряду с продвинутой технологической платформой и широкой и гибкой тарифной сеткой позволяет Делимобилю обеспечивать своим пользователям безупречный клиентский опыт.
· Сочетание высокого уровня доступности парка с качественным клиентским сервисом создаёт мощный сетевой эффект и обеспечивает высокий потенциал дальнейшего роста – расширение автопарка позволяет обеспечить высокую доступность авто для клиентов, что способствует росту удовлетворённости пользователей и привлекает новых клиентов, позволяет наращивать выручку и инвестировать в новые авто. Размер автопарка и количество пользователей компании с 2020 года выросли в 1,7 раза.
· Компания предлагает клиентам персональное динамическое ценообразование, которое учитывает как внешние факторы – спрос и предложение в локации, наличие свободных машин и пр., так и данные каждого конкретного пользователя – стиль вождения, опыт, частоту совершаемых поездок. Постоянные клиенты, которые водят аккуратно и регулярно пользуются сервисом, получают дополнительные скидки в рамках программы лояльности, что позволяет Компании удерживать и развивать свою аудиторию. Когортный анализ показывает, что уже на второй месяц пользования сервисом средний чек одного пользователя вырастает на 76%, на второй год – на 89%.
· Компания непрерывно развивает и совершенствует собственную технологическую платформу, использует предиктивную аналитику и большие данные во всех ключевых бизнес-процессах и имеет уникальные для российского рынка компетенции по управлению и обслуживанию парка автомобилей, что отражается в росте эффективности бизнеса.
Крупнейший в России парк высококачественных автомобилей
· Компания сегодня управляет крупнейшим в стране каршеринговым автопарком, который насчитывал 24,2 тыс. машин на конец третьего квартала 2023 года, средний возраст машин – 2,8 года. Развитый автопарк позволяет обеспечить высокий уровень доступности авто для пользователей – в среднем, машину можно найти в пределах 5 минут пешей прогулки.
· 95% автопарка составляют самые востребованные среди пользователей машины уровня «эконом» и «комфорт». При этом Делимобиль предлагает своим пользователям и ряд моделей в премиум сегменте, что позволяет решить любые задачи клиента. Порядка 1% автопарка приходится на грузовые авто.
· В 2023 году компания вывела порядка 7 тыс. новых машин на улицы крупных городов, в том числе, новинки крупнейших китайских автопроизводителей – Chery Tiggo 7 Pro, Chery Tiggo 4 Pro, Chery Tiggo 4, Haval Jolion, Geely Coolray, Omoda C5.
Широкая география и высокий потенциал дальнейшего развития
· Преимуществом компании, помимо развитого автопарка и высокого уровня доступности машин, является также самое широкое географическое покрытие среди каршеринговых сервисов в Росси – более 1 млн. кв. км.
· Делимобиль уже присутствует в 10 городах – Москве, Санкт-Петербурге, Казани, Нижнем Новгороде, Туле, Екатеринбурге, Новосибирске, Самаре, Тольятти и Ростове-на-Дону. Широкое географическое покрытие позволяет компании не только развивать каршеринг в каждом отдельно взятом городе, привлекая всё новых пользователей, но и предлагать междугородние поездки, максимальная дальность которых составляет 1 200 км.
· Выстроенные процессы расширения автопарка в сочетании с собственными ИТ-решениями и масштабируемой системой технической поддержки и обслуживания авто дают преимущества в расширении географии присутствия. Компания видит потенциал развития каршеринга в городах с населением от 500 тыс. человек и выше – таких в России 36.
Технологическая платформа, обеспечивающая эффективную операционную деятельность
· Собственная технологическая платформа обеспечивает эффективную операционную деятельность – безупречный пользовательский опыт, стабильную работу и непрерывное развитие всех клиентских продуктов, применение машинного обучения и аналитики данных на всех этапах принятия управленческих решений, интеллектуальное ценообразование, управление рисками, собственные программные продукты для управления и технического обслуживания автопарка.
· Компания применяет машинное обучение и дата-подход при распределении автомобилей в зонах доступности сервиса, при процессе обслуживания автомобилей, для клиентского скрининга, модерации состояния автопарка, проверки личности водителя и признаков нетрезвого состояния.
· Одним из элементов платформы и ноу-хау компании является легко масштабируемая система управления и обслуживания автопарка Guido («Гвидо»). Интеллектуальная платформа, разработанная внутри компании, объединяет мобильное приложение для обслуживающего авто технического персонала и систему умного управления сервисными центрами. Система полностью интегрирована в общую ИТ-платформу компании, таким образом, Делимобиль в режиме реального времени владеет полной информацией о состоянии автопарка и управляет всеми техническими процессами – от мойки и заправки авто до ремонта и обслуживания. Автоматизация на всех этапах сервиса и использование аналитики данных позволяет компании обеспечивать высокий уровень доступности автомобилей для аренды, стабильно высокое качество ТО машин, быструю поддержку пользователей в случае ДТП и эффективное масштабирование в новых городах.
· Компания управляет девятью собственными сервисными центрами в семи городах, общий штат сотрудников, задействованных в поддержке авто, составляет около 400 человек, площадь сервисных центров – 17,7 тыс. кв. м.
Подтвержденная модель активного роста и высокой рентабельности
· Исторически бизнес компании демонстрировал устойчивый рост как операционных, так и финансовых показателей, бизнес-модель компании обеспечивает высокую степень операционной эффективности, что позволило Делимобилю занять лидирующие позиции на российском рынке каршеринга.
· По результатам девяти месяцев 2023 года Компания укрепила свое лидерство: выручка по МСФО выросла в 1,3 раза по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 14,5 миллиарда рублей, размер автопарка составил 24,2 тыс. машин, число зарегистрированных пользователей превысило 9,3 миллиона, количество проданных минут превысило 1,2 миллиарда.
· Рост выручки Делимобиля сопровождался стремительным увеличением рентабельности бизнеса. Валовая прибыль компании по МСФО за девять месяцев 2023 года выросла в 1,6 раза до 4,9 миллиарда рублей, валовая маржа достигла 34%, при этом доля административных расходов как процент от выручки снизилась до 11% (14% по итогам девяти месяцев 2022 года).
· Масштабирование деятельности компании, оптимизация себестоимости продаж, повышение эффективности бизнес-процессов за счёт ИТ-решений, рост эффективности маркетинговых кампаний поддержали рост рентабельности. Показатель скорректированной EBITDA за девять месяцев 2023 года составил 4,5 миллиарда, увеличившись в 1,7 раза по сравнению с результатом за девять месяцев 2022 года. Рентабельность по EBITDA достигла 31% (23% по итогам девяти месяцев 2022 года).
· Делимобиль в 2023 году впервые вышел на чистую прибыль, которая за девять месяцев 2023 года составила 1,4 миллиарда рублей (МСФО).
· Компания использует финансовый лизинг для расширения автопарка, в рамках которого автомобили переходят в собственность Делимобиля после завершения всех лизинговых выплат, и продаёт автомобили в среднем после шести лет эксплуатации. Такая бизнес-модель создаёт естественный хедж от валютных рисков – лизинговые обязательства фиксируются в рублях, при этом ослабление курса рубля увеличивает стоимость автомобилей на балансе компании.
· Инвестиции позволяют компании наращивать свое присутствие на активно растущем рынке и служат дополнительным драйвером роста выручки, при этом за счёт эффективной бизнес-модели компания планомерно снижает долговую нагрузку, что в перспективе может дать возможность выплачивать дивиденды. Отношение чистого долга к EBITDA на конец третьего квартала 2023 года снизилось до 3,5х.
Прозрачная стратегия роста и создания стоимости
Устойчивая и прибыльная бизнес-модель позволяет Делимобилю использовать потенциал растущего российского рынка каршеринга. Планируется, что дальнейшему росту проникновения услуг каршеринга будут способствовать лидерские позиции и высокая доступность машин Делимобиля, глубокое понимание рынка и успешный опыт работы в крупных городах, умный подход к геолокации и использованию автомобилей, позитивное влияние каршеринга на городскую инфраструктуру и экологию.
Делимобиль планирует реализовать высокий потенциал роста за счёт:
· Увеличения рыночной доли в городах присутствия и дальнейшей географической экспансии в новые регионы. Развитие каршеринга в первую очередь имеет потенциал в 36 городах России с населением более 500 тыс. человек, при этом число активных пользователей каршеринга в этих городах имеет потенциал кратного роста в среднесрочной перспективе. Делимобиль уже присутствует в 10 городах и планирует выходить в 3-5 новых городов ежегодно.
· Развития и масштабирования новых сервисов, в том числе, долгосрочной аренды автомобилей, развития междугородних поездок и услуг для корпоративного рынка, расширения форматов автопарка за счёт авто более высокого класса и электромобилей.
· Масштабирования и монетизации собственной уникальной системы обслуживания автопарка.
***
Данное сообщение и информация, содержащаяся в нем, не являются предложением ценных бумаг или офертой в отношении ценных бумаг, а также не являются рекламой ценных бумаг в Российской Федерации или иных юрисдикциях. Данное сообщение и информация, содержащаяся в нем, не являются и не должны служить основанием для принятия каких бы то ни было инвестиционных решений; они не являются индивидуальной инвестиционной рекомендацией и не составляют ее часть; они не являются инвестиционным консультированием или личной, индивидуальной или какой-либо иной рекомендацией или советом (в том числе в значении Федерального закона Российской Федерации №39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» от 22 апреля 1996 года).
Информация, содержащаяся в настоящем сообщении, может включать оценки и другие заявления прогнозного характера в отношении намерений, планов, будущих событий, финансовой, операционной или иной деятельности ПАО «Каршеринг Руссия» (далее – Компания). Фактические события, расчеты и результаты его деятельности могут существенно отличаться от содержащихся или предполагаемых результатов в заявлениях, словах и выражениях прогнозного характера, приведенных в данном сообщении или связанных с ним материалах, вследствие влияния различных внешних и внутренних факторов (общие условия экономической деятельности; риски, связанные с особенностями деятельности Компании, включая те, которые не могут контролироваться Компанией; изменения рыночной конъюнктуры в отрасли, в которой Компания осуществляет деятельность; геополитические и иные факторы и риски).
Обращаем внимание, что методика определения и расчета операционных и финансовых показателей Компании (включая её дочерние общества) может отличаться от методики, используемой другими лицами, компаниями или организациями.
Компания или лица, входящие в группу лиц Компании, их директора, участники (акционеры), сотрудники, представители, консультанты, организаторы не предоставляют каких-либо гарантий или заверений, подтверждающих достоверность, полноту или однозначный характер содержащихся в настоящем сообщении или связанных с ним материалах сведений и информации, и не берут на себя каких-либо обязательств или обязанности по их актуализации.
Делимобиль сегодня является крупнейшим сервисом каршеринга в России как по размеру автопарка, так и по количеству поездок и лидирующим игроком по размеру автопарка в мире. Компания, открытая в 2015 году, стояла у истоков развития каршеринга в России. Сервис работает в Москве, Санкт- Петербурге, Самаре, Тольятти, Нижнем Новгороде, Екатеринбурге, Новосибирске, Туле, Казани и Ростове-на-Дону, предоставляя услуги каршеринга более чем 9 миллионам зарегистрированных пользователей. Автопарк компании насчитывает более 24,2 тыс. машин. Собственные ИТ-решения и уникальная система управления и обслуживания автопарка позволяют Делимобилю предлагать отличный клиентский сервис и способствуют росту эффективности бизнеса.